Финансовая Антиутопия: Удобство как Оружие - страница 3

Конечно, мир криптовалют не лишен собственных проблем и рисков: волатильность, сложности с масштабированием, регуляторная неопределенность и случаи мошенничества. Однако сам факт их появления и растущей популярности свидетельствует о глубоком запросе на большую финансовую свободу, на деньги, которые действительно принадлежат их владельцам, а не являются просто записями в банковских реестрах, подконтрольных третьим сторонам.

Криптовалюты бросили вызов многовековой монополии государств на эмиссию денег и контроль над финансовыми потоками. Они стали катализатором дискуссий о будущем денег, о балансе между удобством, безопасностью и свободой. И хотя их окончательная роль в финансовой системе будущего еще не определена, их появление – это мощный сигнал о том, что существующая система далека от совершенства и нуждается в серьезных изменениях, либо будет дополнена, а возможно, и частично заменена новыми, более свободными финансовыми инструментами.

Переход к цифровым деньгам кажется неизбежным, но важно сохранить право выбора формы денег и найти баланс между технологическими инновациями и фундаментальными правами человека на частную жизнь и экономическую свободу. В противном случае, мы рискуем оказаться в мире, где каждый наш финансовый шаг будет под микроскопом, а наши деньги – лишь набором данных, который может быть изменен или аннулирован в любой момент.

В предыдущей главе мы проследили, как эволюция денег неуклонно вела к усилению государственного контроля. Теперь мы стоим на пороге новой эры – эры Цифровых Валют Центральных Банков (CBDC). Нам обещают мир быстрых, дешевых и безопасных платежей, финансовую доступность для всех и эффективную борьбу с теневой экономикой. Но что, если за этим фасадом прогресса скрывается механизм невиданного доселе контроля, цифровой капкан, готовый захлопнуться над остатками нашей финансовой свободы? Чтобы понять истинную суть этой финансовой революции, необходимо сначала разобраться в том, что же такое CBDC на самом деле, отбросив рекламную шелуху.

На первый взгляд, CBDC – это просто цифровая форма уже существующих национальных валют. Евро, доллар, юань, выпущенные не в виде банкнот или монет, а как цифровые обязательства центрального банка. Однако дьявол, как всегда, кроется в деталях их устройства и потенциального применения.

Розничные и Оптовые CBDC: Для Всех и для Избранных

Центральные банки по всему миру рассматривают две основные модели CBDC, различающиеся по своей аудитории и назначению:

– Оптовые CBDC (Wholesale CBDC): Эти валюты предназначены для расчетов между финансовыми институтами – коммерческими банками, клиринговыми палатами, другими центральными банками и крупными финансовыми организациями. Их основная цель – повысить эффективность и скорость межбанковских переводов, снизить расчетные риски (особенно в крупных и трансграничных операциях), и потенциально удешевить процесс проведения таких платежей. Примером может служить использование оптовых CBDC для расчетов по сделкам с ценными бумагами или для международных валютных переводов между банками. Обычные граждане и компании не будут иметь прямого доступа к оптовым CBDC; они останутся «кухней» для крупных игроков финансового рынка.